QuickCalculators projeta um saldo final do fundo mútuo a partir de um valor inicial, contribuições programadas e retorno anual esperado, depois subtrai cargas iniciais, encargos de vendas diferidos e a razão de despesas antes de reportar a taxa interna líquida de retorno. A composição mensal usa a razão de 12 de um mais a taxa anual. Projeções assumem um retorno constante; Os retornos reais dos fundos variam de ano para ano.
Projete o saldo final de um fundo mútuo
A projeção começa com o investimento inicial, adições anuais e mensais, percentual de retorno esperado, anos inteiros e meses extras até onze. O retorno é acumulado mensalmente à taxa efetiva do valor anual. Um poupador colocando $20,000 down and $⟧1,000 a cada mês a cinco por cento por cinco anos faz com que o saldo final seja após taxas. Zero anos retorna um erro.
As contribuições entram no saldo após qualquer carga inicial nessa compra. O cronograma anual lista saldo inicial, contribuições, devolução, taxas e saldo de fechamento, para que uma verificação manual possa ser seguida um ano de cada vez. Gráficos de crescimento empilhados separam contribuições, crescimento e taxas pagas quando o painel de gráficos está habilitado. Trate o retorno esperado como um insumo de planejamento, não como uma promessa de desempenho futuro.
Contar sobre as taxas de venda
As taxas de venda reduzem tanto o dinheiro investido quanto o dinheiro que sai no resgate. Os carregadores front-end cortam cada compra antes das ações serem compradas. Taxas de venda diferidas se aplicam na saída no valor de custo original menor ou valor final. Definir ambos os campos de carga para zero modela um caminho de compra sem carga enquanto a razão de despesas ainda pode ser válida.
Cargas frontais
Uma carga inicial é uma taxa de venda no momento da compra que é tomada antes que o dinheiro entre no fundo. Uma carga de dois por cento em um $20,000 initial investment invests $⟧19,600 imediatamente, e a mesma percentagem reduz os cortes de cabelo em cada contribuição posterior quando o campo é diferente de zero. Insira a taxa de compra do prospecto como percentagem; O motor aplica antes que a capitalização mensal comece nesse dinheiro.
Taxas de vendas diferidas
Uma taxa de venda diferida, também chamada de carga de back-end, ocorre quando as ações são resgatadas, e não quando são compradas. O motor aplica o percentual declarado ao valor de custo ou valor final menor. Deixe o campo em zero quando a classe de ações não tiver carga de saída. O tempo de entrega difere de uma carga frontal mesmo quando a percentagem parece semelhante.
Considere a razão de despesas
A razão de despesas é a taxa operacional anual como percentagem dos ativos sob gestão. Essa ferramenta acumula o valor mensalmente contra o saldo médio, de modo que o arrasto se acumula ao longo do período de conservação. Meio por cento por ano parece pequeno em uma afirmação e ainda assim remove riqueza ao longo de cinco ou vinte anos. A coluna de taxas mostra essa dedução ao lado de cada linha de retorno.
A modelagem da taxa de despesas aqui é uma divisão percentual anual constante entre meses. Não detalha separadamente as taxas de marketing 12b-1; Inclua esses valores na entrada do índice de despesas quando um prospecto os cita como parte dos custos contínuos. Aumentar a razão enquanto se mantém o retorno fixo reduz o saldo final e o TIR líquido juntos, o que torna as comparações entre classes de ações concretas em uma única tela.
Leia a taxa interna líquida de retorno
O TIR líquido é a taxa ponderada pelo dinheiro que define o valor presente das contribuições igual ao valor final após cargas e despesas. QuickCalculators resolve com Newton-Raphson e volta para bisseção quando o primeiro caminho falha. Se ambos os métodos falharem, os relatórios de saída não podem ser solucionados para essas entradas, em vez de inventar uma taxa. Negativo TIR é válido quando as taxas excedem o crescimento.
O retorno declarado do fundo no formulário é a suposição de crescimento bruto antes da pilha de comissões. O TIR líquido quase sempre é menor quando o front end carrega, as cobranças diferidas e a razão de despesas removem o dinheiro do caminho. Compare os dois números de cada tentativa em vez de ler apenas o saldo final. Essa diferença é a experiência de honorários expressa como uma taxa anualizada.
Veja quanto custam as taxas ao longo do tempo
Taxas totais pagas agregam o arrasto e o impacto da taxa de despesa ao longo do horizonte, de modo que o custo de propriedade fica próximo ao saldo final. Um equívoco é comparar o retorno declarado de acabar com a riqueza sem taxas de compensação. Leia as taxas totais pagas e as TIR líquidas juntas. Avance anos até vinte anos para ver como uma taxa de despesas de meio por cento e uma carga inicial de dois por cento aumentam a diferença.
Hipotético: $20,000 initial, $1,000 mensal, cinco por cento de retorno esperado, cinco anos, dois por cento de carga inicial, zero carga diferida e 0.5 por cento de taxa de despesas. O saldo final após as taxas seguirá uma sequência idêntica, com a taxa de carga e despesas definida a zero pelo valor mostrado sobre as taxas totais pagas. Mude um campo de taxa por vez para isolar qual cobrança mais move a diferença para esse padrão de contribuição.
Perguntas frequentes
Como calcular o retorno dos fundos mútuos?
Para calcular o retorno dos fundos mútuos nesta página, faça as contribuições compostas ao retorno anual declarado com o acréscimo mensal, subtraia cargas iniciais, encargos diferidos e taxas de razão de despesas, e então resolva o TIR líquido dos fluxos de caixa resultantes. A linha final do saldo mostra a riqueza após essas deduções.
Qual é uma razão de despesas?
Uma razão de despesas é a taxa operacional anual cobrada como percentagem dos ativos do fundo ao longo do ano. Essa calculadora acumula esse percentual mensal em saldo médio e acumula o total em taxas pagas e TIR líquidos.
O que é uma carga front-end?
Uma carga inicial é uma taxa de venda cobrada na compra de ações, que reduz o capital investido antes do início da capitalização. Insira a percentagem no campo de compra da taxa de venda para aplicá-la ao valor inicial e a cada contribuição.
Qual é a diferença entre uma carga inicial e uma taxa de venda diferida?
Uma carga inicial cobra na compra e reduz o valor investido; Uma taxa de venda diferida cobra no resgate sobre o menor valor do custo ou valor final. Ambos reduzem os resultados líquidos, mas atingem extremos opostos do período de holding.
Quanto custam as taxas dos fundos mútuos ao longo de 20 anos?
Taxas ao longo de vinte anos dependem do caminho de contribuição, índice de despesas e cargas; O total de taxas pagas pela saída soma esses custos para os insumos inseridos. Aumente os anos para vinte e ajuste a razão de despesas para ver como a diferença em dólares aumenta.
O que é um fundo sem carga?
Um fundo sem carga cobra zero carga inicial de vendas na compra, embora ainda possa ser aplicada uma razão de despesas anual. Defina a taxa de compra a zero neste formulário para modelar essa classe de ações, mantendo a razão de despesas no valor do prospecto.
Por que o TIR líquido é menor que o retorno declarado?
O TIR líquido é menor que o retorno declarado quando as cargas e a razão de despesas removem o dinheiro do caminho de capitalização. A percentagem declarada é a suposição de crescimento antes das taxas; TIR reflete a experiência ponderada pelo dinheiro após as cobranças.
Resumo
QuickCalculators projeta o saldo final do fundo mútuo com capitalização mensal, cargas iniciais e diferidas, taxas de razão de despesas e TIR líquido nos mesmos fluxos de caixa. Retorno esperado constante é uma suposição de planejamento, não uma previsão de desempenho futuro. Insira os campos de contribuição e taxas, depois leia o saldo final, as taxas totais pagas e o TIR líquido juntos ao comparar classes de ações.
TIR negativo pode aparecer quando as taxas superam o crescimento, e os solucionadores que falham relatam que não são solucionáveis, em vez de uma taxa enganosa.