QuickCalculators projette un solde final du fonds commun de placement à partir d’un montant initial, des contributions programmées et d’un rendement annuel attendu, puis soustrait les charges de vente, les frais de vente différés et le ratio de dépenses avant de rapporter le taux net interne de rendement. La composition mensuelle utilise la douzième racine de un plus le taux annuel. Les projections supposent un rendement constant; Les rendements réels des fonds varient d’une année à l’autre.
Projetez le solde final d’un fonds commun de placement
La projection commence par l’investissement initial, les ajouts annuels et mensuels, le pourcentage de rendement attendu, les années complètes, et les mois supplémentaires jusqu’à onze. Le rendement est accumulé mensuellement au taux effectif du montant annuel. Un épargnant qui met 20 000 $ d’apport et 1 000 $ chaque mois à cinq pour cent pendant cinq ans voit la fin du solde après frais. Zéro année revient une erreur.
Les contributions entrent dans le solde après toute charge initiale de cet achat. l'exemple de référence annuel indique le solde d’ouverture, les contributions, le retour, les frais et le solde de clôture, afin qu’une vérification manuelle puisse suivre un an à la fois. Les graphiques de croissance empilés séparent les contributions, la croissance et les frais payés lorsque le panneau graphique est activé. Considérez le rendement attendu comme un apport de planification, pas comme une promesse de performance future.
Compte des frais de vente
Les frais de vente réduisent soit l’argent investi, soit celui qui sort au rachat. Les charges frontales coupent chaque achat avant l’achat des actions. Les frais de vente différés s’appliquent à la sortie sur le moindre prix de base initial ou valeur finale. Régler les deux champs de charge à zéro crée un chemin d’achat sans charge alors que le ratio de frais peut toujours fonctionner.
Charges frontales
Un chargement initial est une charge de vente au moment de l’achat prise avant que l’argent n’entre dans le fonds. Une charge de deux pour cent sur un investissement initial de 20 000 $ investit immédiatement 19 600 $, et le même pourcentage réduit chaque contribution ultérieure lorsque le terrain est différent de zéro. Entrez la charge d’achat du prospectus en pourcentage; Le moteur l’applique avant que le capitalisation mensuelle ne commence sur cet argent.
Frais de vente différés
Une charge de vente différée, également appelée charge de back-end, se produit lorsque les actions sont rachetées plutôt que lors de leur achat. Le moteur applique le pourcentage indiqué à la valeur de base de coût ou à la valeur finale la plus faible. Laissez le champ à zéro lorsque la classe d’actions n’a pas de charge de sortie. Le timing diffère d’une charge frontale même lorsque le pourcentage semble similaire.
Tenez compte du ratio de dépenses
Le ratio de dépenses correspond aux frais d’exploitation annuels en pourcentage des actifs sous gestion. Cet outil fait accumuler chaque mois contre le solde moyen, de sorte que la traînée s’accumule sur la période de détention. Un demi-pour cent par an semble peu sur une seule déclaration et cela retire tout de même la richesse sur cinq ou vingt ans. La colonne des frais affiche cette déduction à côté de chaque ligne de retour.
La modélisation du ratio de frais ici est une répartition annuelle constante en pourcentage sur plusieurs mois. Il ne détaille pas séparément les frais de marketing 12b-1; Intégrez ces éléments dans le ratio de frais lorsque le prospectus les cite comme faisant partie des coûts récurrents. Augmenter le ratio tout en maintenant le rendement fixe réduit le solde final et le taux d’intérêt net ensemble, ce qui rend les comparaisons entre classes d’actions concrètes sur un seul écran.
Lire le taux net interne de rendement
Le TIR net est le taux pondéré par la monnaie qui fixe la valeur actuelle des contributions égale à la valeur finale après chargements et dépenses. QuickCalculators se résout avec Newton-Raphson et revient à la bisection lorsque le premier chemin échoue. Si les deux méthodes échouent, les rapports de sortie ne peuvent pas être résolus pour ces entrées au lieu d’inventer un débit. Le taux d’intérêt négatif est valide lorsque les frais dépassent la croissance.
Le rendement déclaré du fonds sur le formulaire correspond à l’hypothèse de croissance brute avant la pile de frais. Le taux net TRI est presque toujours plus bas une fois que les charges frontales, les frais différés et le ratio de dépenses retirent de la trésorerie du chemin. Comparez les deux chiffres à chaque partie plutôt que de lire uniquement le solde de la fin. Cet écart correspond à l’expérience des honoraires exprimée sous forme de taux annualisé.
Voyez combien coûtent les frais au fil du temps
Le total des frais payés cumule, le ratio de dépenses absorbe la traînée et l’impact sur la charge à l’horizon, de sorte que le coût de propriété se situe à côté du solde final. Une idée reçue est de comparer le rendement déclaré de la fin de la richesse sans frais de compensation. Lisez les frais totaux payés et le revenu net en retrait (TRI) ensemble. On s’étire des années jusqu’à vingt ans pour voir comment un ratio de frais de demi-pour cent et un paiement initial de deux pour cent creusent l’écart.
Hypothétique: 20 000 $ de charge initiale, 1 000 $ mensuel, rendement attendu de cinq %, cinq ans, deux pour cent de charge initiale, zéro charge différée et ratio de dépenses de 0,5 %. Le solde final après frais suivra une série identique avec un ratio de charges et de dépenses fixés à zéro par la somme indiquée sur le total des frais payés. Changez un champ de frais à la fois pour isoler quelle charge crée le plus d’écart pour ce schéma de contribution.
Questions fréquentes
Comment calculez-vous les rendements des fonds communs de placement?
Pour calculer les rendements des fonds communs de placement sur cette page, faites les contributions composées au rendement annuel indiqué avec l’exercice mensuel, soustrayez les charges de départ, les frais différés et les frais de ratio de dépenses, puis déterminez le taux d’intérêt net sur les flux de trésorerie résultants. La ligne de solde final montre la richesse après ces déductions.
Qu’est-ce qu’un ratio de frais?
Un ratio de dépenses est la redevance annuelle facturée en pourcentage des actifs du fonds tout au long de l’année. Ce calculatrice accumule ce pourcentage mensuel sur le solde moyen et regroupe le total en frais payés et en taux d’échange net.
Qu’est-ce qu’une charge frontale?
Une charge initiale est une charge de vente prise lors de l’achat d’actions, ce qui réduit le capital investi avant le début de la capitalisation. Saisissez le pourcentage sur le champ de frais de vente sur achat pour l’appliquer au montant initial et à chaque contribution.
Quelle est la différence entre une charge initiale et une charge de vente différée?
Une charge initiale facture à l’achat et réduit le montant investi; Une charge de vente différée est facturée au remboursement sur le coût inférieur ou la valeur finale. Les deux réduisent les résultats nets, mais ils touchent à des extrémités opposées de la période de détention.
Combien coûtent-elles les frais des fonds communs de placement sur 20 ans?
Les frais sur vingt ans dépendent du parcours de cotisation, du ratio de dépenses et des charges; le total des frais payés en production représente les coûts des intrants saisis. Augmentez les années jusqu’à vingt et ajustez le ratio de dépenses pour voir comment l’écart du dollar s’élargit.
Qu’est-ce qu’un fonds sans paiement?
Un fonds sans charge de charge de vente à l’achat nul en avant-cour, bien qu’un ratio de frais annuel puisse toujours s’appliquer. Fixez la charge d’achat à zéro sur ce formulaire pour modéliser cette classe d’actions tout en conservant le ratio de frais à la valeur du prospectus.
Pourquoi le taux d’intérêt net est-il inférieur au rendement déclaré?
Le TRI net est inférieur au rendement déclaré lors des charges et le ratio de dépenses retirent de la trésorerie du chemin de capitalisation. Le pourcentage indiqué est l’hypothèse de croissance avant frais; Le TIRI reflète l’expérience pondérée par l’argent après les frais.
Résumé
QuickCalculators projette le solde final des fonds communs de placement avec capitalisation mensuelle, charges anticipées et diférées, frais de ratio de dépenses et taux d’intérêt net sur les mêmes flux de trésorerie. Le rendement attendu constant est une hypothèse de planification, pas une prévision de la performance future. Saisissez les champs de contributions et de frais, puis lisez le solde final, les frais totaux payés et le revenu net (TRI) en comparant les classes d’actions.
Un taux d’intérêt négatif peut apparaître lorsque les frais dépassent la croissance, et les solveurs échoués rapportent un taux non résoluble plutôt qu’une erreur trompeuse.